在AI热度的烘托下，国内对科技股的研究愈发深入，尤其是在当前相关板块均积累了一定的涨幅后，一些经研究抛出的观点，可以说为下一阶段有关标的的股价提供了新的叙事。
比如中银就分析道：DeepSeek高性价比凸显之下，云计算正在成为大模型时代的“卖水人”。
今天看到消息，Deepseek要推出新一版本的产品了，不禁感叹如今AI软件更新换代之快，而在这样的发展速度下，未来云计算的红利空间无疑是广阔的。
软件自不必说，在当前已有多家企业官宣接入Deepseek的背景下，尤其是一些央国企，Deepsee于昨日打开了购买“token”的接口，这可以说为AI软件的商业化落地开辟了新的道路。
硬件方面，在Deepseek概念刚开始流行的时候，我就曾表达过观点：低成本算力的问世非但不会影响硬件端的销量，在规模效应的影响下，可能将助长销量。这一观点近期也得到了验证：英伟达H20芯片因Deepseek的爆火销量大增。
也就是说，随着未来大模型的成熟，云计算作为算计基建的一环，需求量也有望激增，那么势必将释放出大量的红利。
而像云计算ETF（159890）这样布局云计算全产业链、软硬“兼具”的标的，或许就是我们提前布局云计算“红利”的极佳工具。事实上，该标的前两天也刚刚创下了历史新高，而往后看，这一波“科技牛”或许才刚刚开始，这几天新高后的正常回调，或许就是个不错的逢低布局的区间。
作者：钱袋侦探社
